Berita
Minggu, 05 Juli 2020 | 15:01 WIB
KINERJA EKONOMI
Minggu, 05 Juli 2020 | 14:01 WIB
FILIPINA
Minggu, 05 Juli 2020 | 13:01 WIB
PAJAK LAYANAN DIGITAL
Minggu, 05 Juli 2020 | 12:01 WIB
KABUPATEN MALANG
Fokus
Literasi
Jum'at, 03 Juli 2020 | 17:05 WIB
KEBIJAKAN PAJAK
Jum'at, 03 Juli 2020 | 16:00 WIB
PROFIL PAJAK PROVINSI SUMATRA BARAT
Jum'at, 03 Juli 2020 | 15:10 WIB
RESUME PUTUSAN PENINJAUAN KEMBALI
Jum'at, 03 Juli 2020 | 11:15 WIB
TIPS PAJAK
Data & alat
Minggu, 05 Juli 2020 | 14:31 WIB
STATISTIK BELANJA PERPAJAKAN
Kamis, 02 Juli 2020 | 14:26 WIB
STATISTIK BELANJA PERPAJAKAN
Rabu, 01 Juli 2020 | 08:45 WIB
KURS PAJAK 1 JULI-7 JULI 2020
Selasa, 30 Juni 2020 | 14:14 WIB
STATISTIK PENERIMAAN PAJAK
Reportase

Pengujian Kewajaran Transaksi Guarantee Fee

A+
A-
2
A+
A-
2
Pengujian Kewajaran Transaksi Guarantee Fee

PADA pertengahan tahun 2018, OECD mengeluarkan Public Discussion Draft BEPS Actions 8-10 Financial Transactions. Salah satu topik yang dibahas dalam draf diskusi ini adalah penerapan prinsip kewajaran dan kelaziman atas transaksiguarantee fee.

Transaksi guarantee fee muncul sebagai kompensasi atas penjaminan pinjaman yang dilakukan oleh pihak penjamin, yang dalam hal ini umumnya adalah pihak induk perusahaan kepada anak perusahaan sebagai pihak yang mengajukan pinjaman kepada lembaga keuangan independen.

Salah satu aspek yang menjadi isu dalam transaksi di atas adalah kewajaran guarantee fee yang dikenakan oleh induk perusahaan kepada anak perusahaan. Dalam draf diskusi yang disusun oleh BEPS disebutkan terdapat lima metode yang dapat digunakan, yaitu (i) CUP method, (ii) yield approach,(iii) cost approach, (iv) valuation of expected loss approach, dan (v) capital support method.

Pada kesempatan ini, penulis akan membatasi pembahasan kepada metode yang dianggap paling dapat diandalkan dan paling umum digunakan, yaitu CUP method dan yield approach.

CUP Method

Cara melakukan pengujian dengan CUP method adalah dengan membandingkan pembayaran guarantee fee yang dilakukan kepada pihak afiliasi dengan pembayaran guarantee fee dalam transaksi yang independen. Pengujian ini dapat menggunakan pembanding internal maupun pembanding eksternal. Pembanding internal dapat digunakan ketika terdapat pembayaran guarantee fee sebanding yang dilakukan kepada pihak independen. Jika pembanding internal tidak dapat digunakan maka pembanding eksternal dapat digunakan dengan mengakses database terkait perjanjianguarantee fee independen.

Dalam melakukan pencarian pembanding baik secara internal maupun eksternal terdapat tiga faktor kesebandingan yang perlu diperhatikan yaitu (i) profil risiko dari penerima pinjaman, (ii) ketentuan dalam perjanjian guarantee fee, dan (iii) ketentuan dalam perjanjian pinjaman. Apabila faktor kesebandingan ini dapat terpenuhi maka pengujian dengan CUP method merupakan pendekatan yang paling dapat diandalkan dalam menentukan kewajaran pembayaran guarantee fee. Hanya saja dalam praktiknya penerapan metode ini memiliki tantangan terutama dalam hal menemukan perjanjian yang benar-benar sebanding.

Yield Approach

Metode yield approach dilakukan dengan mengukur manfaat yang didapatkan oleh pihak anak perusahaan atas penggunaan jaminan dari induk perusahaan. Manfaat dalam konteks ini dapat diukur dengan cara membandingkan tingkat bunga pinjaman dengan adanya jaminan dan tingkat bunga pinjaman tanpa adanya jaminan.

Cara melakukan pendekatan ini adalah dengan menghitung credit rating anak perusahaan secara stand-alone dan creditrating anak perusahaan setelah mendapatkan jaminan dari induk perusahaan. Berdasarkan analisis credit rating akan diketahui berapa tingkat bunga pinjaman yang didapatkan sesuai masing-masing credit rating. Selanjutnya, dilakukan perbandingan antara selisih tingkat bunga yang diperoleh dengan tingkat guarantee fee yang dibayarkan anak perusahaan. Selisih tingkat bunga pinjaman ini kemudian akan dibandingkan dengan jumlah guarantee fee yang dibayarkan oleh anak perusahaan kepada induk perusahaan. Berikut contoh atas pendekatan di atas.

Credit rating anak perusahaan secara stand-alone adalah BB dan tingkat bunga pinjaman yang diperoleh adalah 13%. Jika memakai jaminan dari induk perusahaan maka credit rating akan meningkat menjadi AA dan tingkat bunga pinjaman menurun menjadi 10%. Pada transaksi ini, anak perusahaan membayar guarantee fee sebesar 1% kepada induk perusahaan serta diketahui bahwa total manfaat bersih yang didapat anak perusahaan adalah 2%.

Berdasarkan contoh di atas, dapat diambil kesimpulan bahwa guarantee fee sebesar 1% yang dibayarkan anak perusahaan sudah wajar karena lebih kecil dari penghematan tingkat bunga pinjaman sebesar 3%. Hal ini sesuai dengan prinsip bahwa suatu perusahaan akan memiliki motivasi untuk melakukan transaksi guarantee fee jika total biaya pinjaman yang dikeluarkan lebih rendah dari total biaya pinjaman yang didapatkan tanpa jaminan.

Penjelasan di atas mengkonfirmasi bahwa metode yang paling diandalkan untuk pengujian kewajaran transaksiguarantee fee adalah CUP method. Tantangan dalam penerapan metode ini adalah pemenuhan syarat tingkat kesebandingan yang tinggi. Selain CUP Method pengujian transaksi guarantee fee juga dapat dilakukan dengan pengukuran manfaat yang diperoleh penerima jaminan dengan yield approach.

(Disclaimer)
Topik : analisis pajak, transfer pricing, guarantee fee
Komentar
Dapatkan hadiah berupa uang tunai yang diberikan kepada satu orang pemenang dengan komentar terbaik. Pemenang akan dipilih oleh redaksi setiap dua pekan sekali. Ayo, segera tuliskan komentar Anda pada artikel terbaru kanal debat DDTCNews! #MariBicara
*Baca Syarat & Ketentuan di sini
0/1000
Sampaikan komentar Anda dengan bijaksana. Komentar sepenuhnya menjadi tanggung jawab Anda, sesuai UU ITE.
artikel terkait
Kamis, 21 Mei 2020 | 10:00 WIB
OPINI PAJAK
Rabu, 20 Mei 2020 | 14:03 WIB
ANALISIS PAJAK
Rabu, 20 Mei 2020 | 11:31 WIB
RESPONS PAJAK PERANGI DAMPAK CORONA (9)
Rabu, 20 Mei 2020 | 05:15 WIB
Seri Tax Control Framework (4)
berita pilihan
Minggu, 05 Juli 2020 | 15:01 WIB
KINERJA EKONOMI
Minggu, 05 Juli 2020 | 14:31 WIB
STATISTIK BELANJA PERPAJAKAN
Minggu, 05 Juli 2020 | 14:01 WIB
FILIPINA
Minggu, 05 Juli 2020 | 13:01 WIB
PAJAK LAYANAN DIGITAL
Minggu, 05 Juli 2020 | 12:01 WIB
KABUPATEN MALANG
Minggu, 05 Juli 2020 | 11:00 WIB
INFOGRAFIS PAJAK
Minggu, 05 Juli 2020 | 10:01 WIB
KABUPATEN MIMIKA
Minggu, 05 Juli 2020 | 09:01 WIB
PAJAK LAYANAN DIGITAL
Minggu, 05 Juli 2020 | 08:01 WIB
INSENTIF PAJAK
Minggu, 05 Juli 2020 | 07:01 WIB
PROVINSI DKI JAKARTA